La investigación sobre las operaciones de Ariel Vallejo con instituciones del fútbol busca determinar de dónde provenía el dinero que circulaba por las empresas vinculadas a Sur Finanzas y si los acuerdos con los clubes formaron parte de ese circuito. El financista permanece detenido en una causa por presunto lavado de dinero y asociación ilícita; las imputaciones investigadas no constituyen una condena.
Uno de los casos examinados es el de Argentinos Juniors. Según el dictamen de la fiscal Incardona, Sur Finanzas PSP S.A. le cedió cheques por 600 millones de pesos, con una tasa nominal anual adelantada del 100%, y le otorgó además un préstamo de 200 millones, con una tasa del 40% anual más un 1,5% mensual. La Justicia considera que esas condiciones podrían ser usurarias, mientras que desde el entorno del financista sostienen que se ajustaban a las tasas de mercado.
En un allanamiento a la AFA ordenado por el juez Luis Armella se secuestró un comprobante con membrete de Argentinos Juniors. El documento registra una entrega de cheques del club a la entidad del fútbol por 600 millones de pesos, el mismo monto que el club habría solicitado a Sur Finanzas. En la copia aparece una firma con el nombre manuscrito de Luciano Pantano; el presidente de Argentinos Juniors, Cristian Malaspina, no respondió a la consulta periodística, según la publicación.
La documentación analizada también incluye operaciones con San Lorenzo. Entre ellas figura un acuerdo por un préstamo de hasta 600 millones de pesos respaldado por la cesión de derechos de cobro que el club tenía de la Superliga. Otro escrito, fechado el 30 de junio de 2025, reconoce una deuda de 416 millones con Sur Finanzas Group: 300 millones por un adelanto del 8 de mayo y 116 millones correspondientes a un cheque rechazado en marzo. El documento aclara que esa cifra comprende solo el capital y no suma intereses ni otros cargos. Desde el entorno de Vallejo niegan irregularidades y afirman que el préstamo se pactó en condiciones normales de mercado.
La pesquisa intenta reconstruir el movimiento de fondos entre sociedades, billeteras virtuales y cuentas de personas que, de acuerdo con los investigadores, no tendrían un perfil económico acorde con las sumas movilizadas. Uno de los casos bajo análisis es el de un exempleado de Vallejo: los movimientos atribuidos a su cuenta de Sur Finanzas PSP alcanzaron más de 7.285 millones de pesos, pese a que estaba inscripto en la categoría más baja del monotributo y recibía una asignación universal.
La investigación patrimonial incluye también propiedades y vehículos vinculados a Vallejo y sus sociedades. Entre las operaciones consignadas figura la compra en efectivo de seis unidades en un complejo de Adrogué por 600.000 dólares, realizada por Cluster Palace Beach S.A.; una vivienda en un country de Canning adquirida por Vallejo y Bárbara Castelli por 500.000 dólares, y un lote en Fincas de San Vicente comprado por la misma empresa por 400.000 dólares. La causa registra además el secuestro de una Ferrari California negra, valuada en unos 320.000 dólares y localizada en agosto en un garaje de Puerto Madero. El eje de la investigación es establecer el origen de los fondos usados para esas compras y cómo circularon entre las empresas y sus titulares.